台灣共同基金產業發展已30餘年，從早期4 家投信到目前38家投信，競爭激烈。自2005年以來，外資投信以及國內投信發展業務方向不外藉由募集新基金、創新產品、增加行銷預算、發展定時定額等方式來增加基金資產規模，惟多年努力經歷2008年金融海嘯衝擊(Subprime mortgage crisis)，基金業者資產管理規模不增反減，迄今尚未達到回復金融海嘯前水準，而前10大資產管理規模的基金公司這些年不同經營策略也產生不同成果，另方面也發現市場大者恆大的趨勢，未來中小型基金公司經營將更困難，如何擬定具競爭力的經營方針，爭取投資人認同，進而擴張基金資產管理規模為基金公司成長的唯一方向。
本研究挑選國內前10大投信，在2013年資產管理規模排名第二的群益投信與排名第三的復華投信個案研究為主，研究其經營方針、產品策略、行銷策略等；其中群益投信在2008年金融海嘯後，主要持續發展海外股票型基金，海外債券型基金發行數量較少。而復華投信於金融海嘯後持續發行海外債權型基金、部份股票型基金，由於抓住投資人因應金融海嘯後保守穩健投資需求增加的趨勢，成功擴展整體資產管理規模。本研究對兩家投信公司經營策略、產品方針、目標客群、行銷策略等發展方向探討策略是否成功。最後研究台灣基金公司如何擬定經營策略，關鍵為何，如何吸引廣大基金投資人認同，願意在投信公司平台投資更多資金，獲得期望利益，創造基金資產管理公司的存在價值。

In Taiwan, Mutual fund has been being developed for over 30 years. With intensive competition, the number of investment trust companies has soared from 4 to 38.Since 2005, both foreign and indigenous companies have the same guiding directions—raising new funds, creating new products, more marketing budget, and developing SIP(Systematic Investment Plan)—to expand the scale of funds management. However, hit by the problems caused by subprime mortgages, the scale had decreased instead of increasing. Till now, it has yet fully recovered in terms of scale.
During these years, the different operating strategies of Taiwan’s top 10 companies have resulted in different outcomes. On the other hand, we have found a phenomenon that bigger companies have been getting bigger while smaller ones shrinks. For those companies which are relatively small in scale, the path ahead is bumpier. Therefore, how to make competitive policies, grasp the trust of clients, and expand the funds managing scale is the main question investment trust companies have to work on.
In this research, I chose two companies—CAPITAL GROUP and FU HUA—to study their developing directions--operating policies, product strategies, and marketing strategies—and how those directions worked after 2008. Finally, I would like to discuss these questions—how do Taiwanese funds companies make their operating policies, what is the key point, how do they do to gain the trust of customers who would be willing to invest more in this platform, and how do they do to reach the desired profits and to create the values why a fund-managing company can stay on the market.

論文審定書 i
誌謝 ii
論文提要 iv
中文摘要 v
ABSTRACT vi
中文目錄 vii
圖目錄 ix
第一章 緒論 1
第一節 研究背景 1
第二節 研究目的 2
第三節 研究流程 4
第四節 研究對象與範圍 5
第二章 文獻探討 6
第一節 共同基金發展簡介 6
第二節　共同基金行銷策略分析 9
第三章 產業現況分析 16
第一節 基金市場現況與產業發展趨勢 16
第二節 競爭者與潛在競爭者 20
第三節 基金投資替代品 21
第四節 威脅與機會 22
第四章 個案研究 28
第一節 個案分析一 28
第二節 個案分析二 36
第三節 客戶訪談 43
第五章 研究結果分析 45
第一節 實證資料描述 45
第二節 實證結果分析 48
第六章 結論與建議 53
第一節 結論 53
第二節 建議 53
附錄 56
參考文獻 69

一、中文部分
1.林義畔,2003,財富管理時代銀行信託業務行銷策略之研究 ─ 以共同基金為例,國立政治大學經營管理碩士論文。
2.黃俊英,2012,策略行銷管理-國立中山大學管理學院高階經營碩士班亞太營運管理組。
3.王振南,2006,共同基金產業「藍海策略」之研究－以摩根富林明投信為研究個案,逢甲大學經營管理碩士在職專班碩士論文。
4.翁碧蓮,2008,共同基金產業現況分析。
二、英文部分
1. David Chambers (University of Cambridge) and Rui Esteves (University of Oxford), The First Global Emerging Markets Investor: Foreign & Colonial Investment Trust 1880-1913,April 2012.

三、網站部分
1. https://en.wikipedia.org/wiki/Foreign_&_Colonial_Investment_Trust

2. https://en.wikipedia.org/wiki/Massachusetts_Financial_Services
3. http://zh.wikipedia.org/wiki/大萧条
4. http://www.ici.org/research/industry_research
5. http://www.twse.com.tw/ch/about/company/history.php
6. http://www.president.gov.tw/Default.aspx?tabid=84&lctl=view&itemid=5473&ctid=96&q=
7. http://www.ctbcholding.com/ctbc_investment.html
8. http://news.cnyes.com/content/20100816/kcb2i5eh9iwyy.shtml
9. http://money.udn.com/fund/storypage.jsp?f_ART_ID=245927
10. www.cy.gov.tw
11. http://www.csrc.gov.cn/pub/newsite/
12. http://www.sac.net.cn/hysj/zqgsjysj/
13. https://www.capitalfund.com.tw/Capital_Frontend/index.html#index.html
14. http://www.fhtrust.com.tw/
15. http://www.pimco.com.hk/EN/Funds/Pages/Mutual-Funds.aspx
16. http://www.allianzgi.com.tw/
17. http://www.franklintempleton.com.tw/zh_TW/public/company
18. https://www.blackrock.com.tw/about-blackrock
19. https://www.abfunds.com.tw/APAC/TW/Funds/Global-High-Yield.htm?ShareClassId=68035586
20. http:/mag.nownews.com/article.php?mag=1-28-1439#ixzz33Ux90y1Z
21. https://www.wealth.com.tw/index2.aspx?f=601&id=3270